Spisu treści:
- Inne narzędzia do badań długoterminowych
- Wyższe stopy procentowe mają tendencję do bycia upartymi i niższymi cenami
Wideo: 10 wykresów, które sugerują, że to dobry moment na długoterminowe zakupy 2024
Patrzenie na długoterminowy wykres indeksu towarowego jest najlepszym sposobem na szybkie sprawdzenie, jak ceny surowców przemieszczały się coraz bardziej w ciągu ostatnich kilku dekad. Wykres towarowy jest dobrym miejscem do rozpoczęcia badań na rynkach towarowych. Indeks CRB, który rozpoczął się w 1957 roku, był najpopularniejszym indeksem towarowym. W swojej historii miał kilka różnych nazw sponsorów, z których najnowszy to The Thomson Reuters / Jefferies CRB Index.
Obecnie indeks składa się z następujących 19 towarów: aluminium, kakao, kawa, miedź, kukurydza, bawełna, ropa naftowa, złoto, olej opałowy, chude świnie, żywe bydło, gaz ziemny, nikiel, sok pomarańczowy, srebro, soja, cukier, Gaz bezołowiowy i pszenica.
Towary mają tendencję do przemieszczania się w cyklach długoterminowych, które trwają średnio około 18 lat. W latach siedemdziesiątych istniał hossa na towary, które trwały do wczesnych lat 80-tych. Wiele osób zapamięta to jako czas, kiedy ceny złota uderzyły w gigantyczne 850 USD za uncję, a brat Hunt przejechał srebro do 50 USD za uncję.
Inne narzędzia do badań długoterminowych
Podczas gdy każdy towar ma charakter idiosynkratyczny, ceny surowców mają tendencję do przemieszczania się razem jako klasa aktywów. Dlatego zawsze dobrze jest przyjrzeć się wykresom indeksu towarowego, aby zidentyfikować trendy. Przed inwestowaniem lub handlem konkretnymi towarami zawsze upewnij się, że ogólny trend cen towarów wspiera pozycję długą lub krótką. Im więcej zadań domowych wykonasz, tym większe masz szanse na pomyślny wynik.
CRB jest najpopularniejszym indeksem towarowym, ale są też inne, które odzwierciedlają konkretne sektory w ramach klasy aktywów. Na przykład sektor SPLE typu XLE lub Energy Select jest doskonałym wskaźnikiem do monitorowania trendów zwyżkowych lub niedźwiedzi na rynku ropy naftowej.
Wydaje się, że cykliczne zachowanie na rynkach towarowych uległo skróceniu w ostatnich latach. Ogólny rynek hossy powstał w 2003 roku i trwał do roku 2011/2012. Wydaje się, że kolejny czteroletni rynek niedźwiedzia dobiegł końca, gdy wiele towarów znalazło dna na początku 2016 r. Badania są ważnym krokiem naprzód w zakresie udanego handlu i inwestowania na rynkach towarowych.
Istnieje historyczna odwrotna zależność między dolarem amerykańskim a cenami surowców. Dlatego jeśli spojrzysz na tabelę amerykańskiej waluty, często pokazuje ona dokładnie przeciwny trend cen towarów. Dzieje się tak dlatego, że dolar jest walutą rezerwową świata i punktem odniesienia dla większości cen surowców. Gdy wartość dolara się wzrośnie, towary będą poruszać się coraz niżej i na odwrót. Analizując trendy towarowe, trend dolara może wiele powiedzieć o przyszłej ścieżce cen towarów.
Wyższe stopy procentowe mają tendencję do bycia upartymi i niższymi cenami
Stopy procentowe również odgrywają ważną rolę na ścieżce najmniejszego oporu dla cen towarów. Wyższe stopy procentowe zwiększają koszty przenoszenia zapasów, więc mają tendencję do bycia czynnikiem niedźwiedziowatym. Niższe stopy procentowe robią coś wręcz przeciwnego i wydają się być czynnikiem zwyżkowym. Kiedy w 2016 r. Stopy procentowe w Europie i Japonii przeszły na ujemne, ceny wielu towarów odbiły się od wieloletnich minimów. Monitorowanie stóp procentowych jest dobrym sposobem na zmierzenie ogólnej tendencji cen towarów.
Innym sposobem poszukiwania uparty lub niedźwiedzi znaków w sektorze towarów jest monitorowanie walut narodów, które zależą od towarów w celu uzyskania przychodów. Waluty krajów produkujących towary, takich jak Australia, Brazylia, Kanada i Rosja, mają tendencję do szybkiego przemieszczania się wraz z cenami surowców.
Długoterminowe tabele indeksów towarów dają szybki obraz aktualnego stanu długoterminowych trendów, ale dolar, stopy procentowe i waluty towarowe są często dobrym wskaźnikiem do sprawdzenia przy próbie ustalenia ogólnego długoterminowego trendu w aktywach. klasa.
Najnowszy hossa na rynku towarów rozpoczęła się w 1999 r. I osiągnęła najwyższy poziom w 2008 r., Ponieważ wiele towarów osiągnęło rekordowy poziom. Towary stały się bardziej powszechne jako inwestycja w aktywa i powstało wiele nowych surowców ETF. Ten hossa nieco różni się od hossy z lat 70., która odzwierciedlała wysoką stopę inflacji.
Obecny hossa była napędzana głównie przez rosnący popyt w szybko rozwijających się gospodarkach w Chinach, Indiach i Ameryce Południowej. Dalsze badania i długoterminowe wykresy indeksów towarowych można znaleźć na stronie ThomsonReuters.com. Mają więcej informacji na temat obliczeń, historii i wykresów indeksu towarowego.
Rola rynków towarowych i giełd towarowych
Wymiana towarowa odgrywa istotną rolę w gospodarce, dzięki czemu jest bardziej wydajna. Dowiedz się, jak i dlaczego, jeśli myślisz o inwestowaniu.
Długoterminowe wykresy indeksów towarowych
Wykres indeksu towarowego jest przydatny w monitorowaniu trendów cenowych, ale także w obserwowaniu dolara, stóp procentowych i walut.
Rola rynków towarowych i giełd towarowych
Wymiana towarowa odgrywa istotną rolę w gospodarce, dzięki czemu jest bardziej wydajna. Dowiedz się, jak i dlaczego, jeśli myślisz o inwestowaniu.