Spisu treści:
- Techniczny brak równowagi handlowej
- Rozwój korporacyjny
- Rozbudowa sektora lub branży
- Szukaj zwrotów
- Hype napędzane mediami
- Podsumowanie Cena Sterowniki
Wideo: GOG.com i długa droga do utrwalenia historii 2024
Jeśli chodzi o tanie akcje, większość inwestorów uważa, że ceny akcji są przenoszone przez zyski korporacyjne, przejęcia, nowych klientów lub ogromne wygrane kontraktowe. Wpływy te mogą mieć wpływ, istnieje cały szereg innych czynników, które mogą napędzać ceny spółek giełdowych.
W rzeczywistości wiele z tych wpływów jest często pomijanych, ignorowanych lub zwyczajnie źle rozumianych. Podczas gdy kierowcy cenowi, o których będę mówić tutaj, nie są "najważniejszymi i najważniejszymi" sukcesami na rynku akcji, pójdą daleko, aby podnieść cię do następnego poziomu.
Zawsze sugeruję, aby spojrzeć na każdy czynnik, jaki tylko możesz, kiedy już zdecydujesz się wkroczyć do zapasów. Jeśli rozważasz inwestowanie w taniej inwestycji, twoje wyniki będą wprost proporcjonalne do ilości pracy, jaką wykonasz w swojej analizie.
Niestety większość inwestorów po prostu nie idzie wystarczająco głęboko. Ponieważ akcje w pensach są zazwyczaj mniejszymi i bardziej niestabilnymi firmami, nie trzeba ich zbytnio wykolejać ani wyrzucać z kursu, ani też nie potrzeba wiele, aby podnieść ceny - wszystko to oznacza, że musisz być na szczycie Twoja gra!
W tym celu poniższa dyskusja zwiększy twoją wiedzę na temat czynników, które naprawdę napędzają ceny. W wielu przypadkach możesz być trochę zaskoczony … więc zanurzmy się w prawo. Poniżej przedstawiamy kilka mniej oczywistych, ale równie ważnych czynników, które będą obstawiać akcje taniej akcji.
Techniczny brak równowagi handlowej
W niektórych przypadkach jest zbyt dużo zakupów w porównaniu do sprzedaży lub zbyt dużo w porównaniu do zakupu. Często te nierówności techniczne nie są nawet związane z działalnością spółki bazowej, ale mimo to mogą powstać same z powodu szansy lub terminu inwestorów.
Staje się to szczególnie prawdziwe w przypadku akcji grosza, ponieważ zazwyczaj akcje o niższej cenie będą miały mniej kupujących lub będą mieć mniej sprzedawców w dowolnym momencie. Ta cienka działalność handlowa często może prowadzić do znaczących zakłóceń równowagi technicznej.
Pomyśl o tym jak o tratwie z 10 osobami. "Statek" (lub jakaś kombinacja desek i lin i desek) może unosić się dobrze, ale od czasu do czasu może być zbyt wielu ludzi po jednej stronie … powodując przewrócenie tratwy.
Ta sama teoria odnosi się do wszelkich rzadkich akcji. Jeśli tylko średnia z akcji o wartości 5 000 USD handluje kartami w danym dniu, ale wtedy ktoś wyrzuca 22,575 USD akcji w ciągu jednej minuty, wtedy ten grosz stanie się technicznie niezbilansowany.
W naszym przykładzie prawdopodobnie nie wystarczyłoby zapotrzebowanie na kupowanie akcji, pod ciężarem osoby sprzedającej 22,575 USD inwestycji. Cena akcji będzie rosła, dopóki sprzedaż nie zostanie wchłonięta przez kupujących.
W końcu, gdy brak równowagi technicznej (który ze swej natury jest zwykle tymczasowy i sztuczny) zostaje z czasem zaabsorbowany, akcje często wracają do miejsca, w którym znajdowały się na pierwszym miejscu. Niezależnie od tego, czy zajmuje to minuty, dni, tygodnie, czy miesiące, akcje pensa zazwyczaj odbijają się od poprzednich poziomów.
Istnieje wiele tymczasowych zaburzeń równowagi technicznej. Uważni inwestorzy mogą zauważyć nagłą aktywność sprzedaży, i być w stanie uchwycić małą pozycję w cenie mocno zaniżona.
Trudno jest przewidzieć potencjalny brak równowagi i / lub równie ciężko zyskać na ich przybyciu, ale jest to możliwe. Na przykład wiele stad jest bardziej podatnych na brak równowagi technicznej, ponieważ są one w mniejszym stopniu przedmiotem handlu lub w przeszłości wielokrotnie występowały w takich sytuacjach.
Kiedy odrobina popytu na zakup podnosi cenę akcji, lub może niewielka ilość popytu na sprzedaż obniża cenę akcji, mądrzy inwestorzy będą obserwować, jak giełda handluje. Jeżeli akcje są bardzo słabo notowane i podatne na nierównowagę techniczną, może być sensowne i opłacalne wprowadzanie zamówień handlowych znacznie poniżej aktualnej ceny rynkowej.
Z drugiej strony, może być sensowne ustawienie Twoich zleceń sprzedaży wyższych niż bieżąca cena handlowa. W każdym momencie kupowanie może spowodować, że akcje wzrosną po prostu ze względu na przejściowy stan techniczny i równowagę.
Rozwój korporacyjny
Wzrost! Wzrost! Wzrost! Chcesz widzieć wzrost w tak wielu aspektach firmy, jak tylko możesz. (Tak, to jest zdrowy rozsądek, ale po prostu wytrzymaj ze mną przez minutę, aż dojdę do części o mnożonych wynikach).
Kiedy firma widzi wzrost przychodów i / lub wzrost zysków, a także wzrost udziałów rynkowych, a ich baza klientów powiększa się wraz z marżą zysku, cena akcji prawie na pewno na tym się zgadza. To jest naprawdę obraz całej istoty wartej więcej niż suma części.
Rozumiem przez to, że chociaż jeden aspekt wzrostu może spowodować, że firma zwiększy swoją cenę, kiedy zobaczysz, że wzrost pojawia się na wielu frontach jednocześnie, pozytywne wyniki będą mnożone. Zazwyczaj oznacza to, że firma szybko się rozwinie, biorąc pod uwagę cenę akcji w drodze.
Rozbudowa sektora lub branży
Kiedy firma angażuje się w sektor lub grupę branżową, która rośnie, jest to jakby mieć wiatr z tyłu z perspektywy operacyjnej. Jeśli firma przynosi 2 procent udziału w rynku dla pewnej koncepcji biznesowej, a rynek podwaja się pod względem wielkości, firma może zauważyć podwojenie przychodów (nawet bez robienia czegokolwiek dodatkowego)!
Jest to prawdopo dobne, nawet jeśli ich udział w rynku pozostaje ustawiony dokładnie na taką samą kwotę - co stanowi 2 procent w przypadku tego przykładu. W idealnym świecie zobaczysz firmę, o której mowa, twierdząc, że stale rośnie procent całego rynku, a jednocześnie zwiększa się całkowita wielkość tego rynku.
Mówiąc inaczej, posiadanie udziałów w rozwijającej się firmie jest wspaniałe, ale równie dobrze jest, gdy cały sektor lub grupa przemysłowa również się rozwija. W rzeczywistości jest to bardzo wyrozumiałe w tym sensie, że gdy branża się rozwija, podstawowa działalność może wyglądać tak, jakby rozwijała się i rosła, niezależnie od tego, jak dobrze sobie radzą w stosunku do konkurencji.
Najlepszym scenariuszem jest znalezienie małej spółki akcyjnej, która zdobywa większy procent całkowitego udziału w czasie, podczas gdy rynek bazowy również rośnie. To także sekret długofalowego sukcesu w inwestowaniu spekulacyjnym.
Szukaj zwrotów
Wraz ze wzrostem rynków akcji menedżerowie pieniędzy są bardzo podekscytowani, ponieważ ich akcje prawdopodobnie mają się całkiem dobrze. Jednocześnie inwestorzy uzależniają się od łatwych zwrotów lub dużych zysków, które widzieli. Zazwyczaj inwestorzy ci nadal szukają jeszcze lepszych zwrotów lub przynajmniej utrzymują rodzaje zysków, do których się przyzwyczaili.
Ponieważ zyski z wcześniejszych inwestycji nieco spowolnią, zaczną szukać dalszych kanałów inwestycyjnych, które mogą przywrócić dni wielkich zysków. Na przykład, jeśli stabilna inwestycja typu "blue-chip" zwraca 8 procent przez kilka lat, ale potem zaczyna rosnąć o 3 procent w ciągu roku, akcjonariusze i inwestorzy mogą szukać czegoś nieco bardziej ryzykownego … ale który ma większy zwrot potencjał.
Będą nadal angażować się w bardziej ryzykowne aktywa (takie jak mid-cap, micro cap, grosze) w poszukiwaniu 8 procent, do których się przyzwyczaili. Oznacza to, że zazwyczaj szukają bardziej ryzykownych inwestycji, w tym między innymi zapasów pieniężnych. Starzenie się wiecu rynkowego zazwyczaj prowadzi do wzrostu zainteresowania (i przepływu pieniądza) aktywami spekulacyjnymi.
Innymi słowy, w tym dążeniu do zysków lub zysków, inwestorzy stają się bardziej otwarci na bardziej ryzykowne inwestycje. Kiedy hossa na szerszych giełdach i akcjach blue-chip zacznie powoli spadać, wiele pieniędzy znajdzie się w rękach akcji, które handlują na giełdzie papierów wartościowych.
Kiedy ten przepływ pieniędzy przechodzi w tanie akcje, presja kupna może podnieść ceny akcji. Jest to szczególnie ważne w przypadku cienkiej giełdy papierów wartościowych, które często mogą być podnoszone dość znacząco w cenie nawet przy najskromniejszym zapotrzebowaniu na kupowanie.
Hype napędzane mediami
Media uwielbiają dobrą historię (czy to Donald Trump, Bitcoin, Pokemon Go, czy samochody elektryczne). Gdy zasięg jest utrzymujący widzów zaangażowanych i powracających, podwajają ten temat. Co się dzieje, jak widzieliśmy z zapasami marihuany i cyfrowymi walutami w ostatnich latach, jest to, że niekończące się media przyciągają wielu inwestorów do tej koncepcji.
Marginalni lub mniej doświadczeni inwestorzy będą śledzić trendy, myśląc, że "jeśli jest w telewizji, to musi być dobra inwestycja!" To nie może być dalsze od prawdy, biorąc pod uwagę fakt, że do czasu, gdy historia zostanie rozproszona we wszystkich głównych mediach, szansa dla inwestorów jest już dawno już minęła.
Podsumowanie Cena Sterowniki
Podczas gdy większość omawianych powyżej czynników cenowych nie będzie występować w pensach groszowych w większości przypadków, generalnie będą momenty, kiedy wejdą one do gry. To właśnie w tych momentach akcje mogą być kupowane z dyskontem lub sprzedawane z dużym zyskiem.
Świadomość niektórych czynników, które naprawdę poruszają ceny, oznacza, że będziesz otwarty na więcej możliwości niż prawie wszyscy inni handlowcy. Dzięki świadomości będziesz mieć jasność, a dzięki jasności będziesz mógł podejmować lepsze decyzje dotyczące kupna i sprzedaży. Należy pamiętać, że omawiane powyżej sterowniki cenowe mogą odnosić się do firm typu "blue chip" i dużych spółek, tak samo jak w przypadku akcji za grosze. Oczywiście wpływ i możliwości będą największe, gdy wpłyną na najmniejsze inwestycje.
W końcu im mniejsze, tym mniej energii potrzeba, aby go przenieść. Kiedy kilka tysięcy dolarów kupna lub sprzedaży może przesunąć cenę akcji, zobaczysz, że wydarzenia takie jak szum medialny, brak równowagi technicznej i inne czynniki omówione powyżej, mają nietypowy wpływ.
Masowa korporacja, taka jak IBM czy Exxon, może mieć brak równowagi technicznej, ale zwykle będzie znacznie mniejsza i krótsza niż ta, która dotyka małej firmy. Właśnie dlatego najlepsze możliwości zawsze można znaleźć wśród zapasów grosza, o ile zrozumiesz, co naprawdę porusza cenę.
Konkretne czynniki napędzające ceny zapasów Penny
Istnieją pewne czynniki, które napędzają ceny akcji. Szansa wynika z tego, że kierowcy cenowi inni są z widokiem. Oto, co warto wiedzieć.
Poznaj dwie formy dywersyfikacji zapasów - dlaczego dywersyfikacja zapasów jest ważna
Istnieją dwie formy dywersyfikacji, które powinieneś wiedzieć, aby Twoje portfolio było mniej zmienne. Nie wkładaj wszystkich swoich jajek do jednego koszyka. Zamiast tego urozmaicaj.
Jak obliczyć obrót zapasów i zwroty zapasów
Obliczanie obrotów / wskaźników rotacji zapasów z rachunku zysków i strat oraz numerów bilansowych zapewnia wgląd w wydajność operacyjną przedsiębiorstwa.