Spisu treści:
- Obliczanie długu długoterminowego na całkowitą kapitalizację
- Przykład obliczania długu długoterminowego
- Rozważania, kiedy dochodzi do zadłużenia
Wideo: Jak nie dać się zmylić wskaźnikowi płynności bieżącej 2024
Dług długoterminowy definiowany jest jako zobowiązanie oprocentowane przez ponad 12 miesięcy od daty zaksięgowania w bilansie. Może mieć formę banknotu, hipoteki, skryptu dłużnego itp. Jest rejestrowany w bilansie wraz z jego stopą procentową i datą zapadalności. Łączna kapitalizacja to suma długoterminowego długu i wszystkich innych rodzajów kapitału własnego, takich jak akcje zwykłe i akcje uprzywilejowane. Łączna kapitalizacja tworzy strukturę kapitałową spółki i czasami jest obliczana jako suma aktywów pomniejszona o sumę zobowiązań.
Wskaźnik długotermino- wego długu do całkowitej stopy kapitalizacji pokazuje, w jakim stopniu dług długoterminowy oprocentowany (taki jak obligacje i kredyty hipoteczne) jest wykorzystywany do stałego finansowania firmy lub dźwigni finansowej przedsiębiorstwa. Z drugiej strony pokazuje, ile firma jest finansowana przez fundusze inwestycyjne lub kapitał własny. W ten sposób pozwala inwestorom zidentyfikować ilość kontroli wykorzystywanej przez firmę i porównać ją z innymi firmami w celu przeanalizowania całkowitego ryzyka związanego z konkretną firmą.
Firmy, które finansują większą część kapitału poprzez długi, są bardziej ryzykowne niż te o niższych wskaźnikach finansowych.
Wskaźnik długu do aktywów i dług długoterminowy do całkowitego wskaźnika kapitalizacji, wszystkie mierzą skalę finansowania firmy długiem.
Obliczanie długu długoterminowego na całkowitą kapitalizację
Kalkulacja długu długoterminowego do całkowitej kapitalizacji przedstawia się następująco:
Dług długoterminowy / Dług długoterminowy + Kapitał własny = ___ procent
Przykład obliczania długu długoterminowego
Spójrzmy na strukturę kapitałową firmy XYZ. Mają dług długoterminowy w wysokości 70 000 USD (50 000 USD na hipotece i 20 000 USD na sprzęcie). Mają aktywa o wartości 100 000 USD, pomniejszone o 70 000 USD w pasywach, co daje im 30 000 USD w kapitale własnym. Zatem ich dług długoterminowy do całkowitego wskaźnika kapitalizacji wynosiłby 70 000 USD / 100 000 USD = 0,7 procent
Rozważania, kiedy dochodzi do zadłużenia
Im bardziej stopa procentowa wzrasta, tym więcej długów wykorzystuje się do stałego finansowania firmy, a nie do funduszy inwestorów (finansowanie kapitałowe). Musisz jednak mieć dane historyczne z danych firmy i / lub branży, aby dokonać porównania. Wraz ze wzrostem udziału długu, ryzyko i ryzyko bankructwa. I odwrotnie, spadek wskaźnika wskazywałby na wzrost kapitału własnego.
- Powrót: Wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego
- Forward: Times Interest Earned Ratio
Jeżeli stosunek długu do zadłużenia do kapitalizacji jest wyższy niż 1,0, oznacza to, że firma ma więcej długów niż kapitał, który jest silnym sygnałem ostrzegawczym wskazującym na słabość finansową. Każdy dalszy dług poza ten punkt zwiększyłby ryzyko spółki.
Wysoki długoterminowy wskaźnik długu do kapitalizacji może również zwiększyć zwrot z kapitału akcjonariuszy, ponieważ odsetki można odliczyć od podatku. Zmniejsza to również elastyczność finansową firmy i zwiększa ryzyko niewypłacalności. Wskaźnik mniejszy niż 1,0 wskazuje, że firma jest zdrowa, nie ma problemów finansowych, a jej zadłużenie mieści się w łatwo zarządzalnych poziomach.
Właściciele firm powinni monitorować długoterminowy wskaźnik długu do kapitalizacji, aby mieć pewność, że jest on pod kontrolą, dzięki czemu ich dług jest pod kontrolą.
Czy powinienem zmienić niezabezpieczony dług w bezpieczny dług?
Pożyczki konsolidacyjne często kończą się wiązaniem niezabezpieczonego długu (np. Kart kredytowych) z twoimi rzeczami, takimi jak dom. Dowiedz się, czy jest to dobra opcja.
Jak obliczyć przychodzące aktywa do całkowitego majątku
Wskaźnik dochodu z aktywów do aktywów ogółem mówi, ile w bilansie składają się aktywa generujące dochód. Jest często używany przez banki.
Jak obliczyć swój dług do wskaźnika dochodów
Oblicz i analizuj stosunek zadłużenia do dochodów, aby dowiedzieć się, ile pieniędzy wydajesz spłacając dług każdego miesiąca i jak jesteś postrzegany przez kredytodawców.