Spisu treści:
Wideo: Praktyczne zastosowanie analizy fundamentalnej..., Paweł Malik, "Traderzy dla Traderów" 2024
Analiza fundamentalna to proces patrzenia na biznes na najbardziej podstawowym lub podstawowym poziomie finansowym. Ten rodzaj analizy analizuje kluczowe wskaźniki firmy w celu określenia jej kondycji finansowej i może dać ci wyobrażenie o wartości jego akcji. Uwzględnia się kilka czynników, w tym przychody, zarządzanie aktywami, produkcję przedsiębiorstwa, a także stopę procentową.
Wielu inwestorów korzysta z samej analizy fundamentalnej, ale szczególnie pomocne może być wykorzystanie jej w połączeniu z innymi narzędziami do oceny zasobów do celów inwestycyjnych. Celem jest ustalenie aktualnej wartości akcji i, co być może ważniejsze, określenie, jak rynek wycenia akcje.
Nawet jeśli sam nie planujesz dogłębnej analizy fundamentalnej, zrozumienie kluczowych wskaźników i warunków może pomóc ci dokładniej i dokładniej śledzić zapasy.
To są zarobki
Chodzi o zarobki. Taki jest cel, który inwestorzy chcą i muszą wiedzieć: ile pieniędzy firma zarabia i ile może w przyszłości zarobić?
Zyski są zyskami. Mogą być skomplikowane do obliczenia, ale na tym właśnie polega kupowanie firmy. Zwiększenie zarobków generalnie prowadzi do wyższej ceny akcji, aw niektórych przypadkach do regularnej dywidendy.
Gdy zyski spadną, rynek może uderzyć w akcje. Firmy zgłaszają zyski co kwartał, a analitycy ściśle podążają za dużymi firmami. Wywołują alarm, gdy i te firmy nie osiągają zakładanych zysków.
Fundamentalne narzędzia analityczne
Chociaż zarobki są ważne, nie mogą same o sobie powiedzieć. Nie określają, w jaki sposób rynek wycenia akcje na własną rękę. Będziesz także potrzebował podstawowych narzędzi analitycznych, aby zacząć budować obraz wartości akcji.
Wskaźniki te nie są trudne do obliczenia i, w rzeczywistości, większość z nich jest już dla Ciebie przygotowana na stronach takich jak CNN Money lub MSN MoneyCentral. Ale jeśli chcesz brodzić w sobie, pamiętaj, że niektóre z najpopularniejszych narzędzi analizy fundamentalnej koncentrują się na zarobkach, wzroście i wartości na rynku. Oto niektóre z czynników, które chcesz zidentyfikować i uwzględniać:
- Zysk na akcję (EPS):Ile zysku firmy przypisuje się do każdej części zapasów? Zysk na akcję oblicza się jako dochód netto, mniej dywidend z akcji uprzywilejowanych podzielony przez liczbę akcji pozostających w obrocie.
- Wskaźnik ceny do zysku (P / E):Wskaźnik ten porównuje bieżącą cenę sprzedaży akcji spółki z jej przychodami na akcję.
- Prognozowany wzrost zysków (PEG): PEG przewiduje roczną stopę wzrostu zysków akcji.
- Wskaźnik ceny do sprzedaży (P / S): Stosunek ceny do sprzedaży ceni cenę akcji spółki w porównaniu do jej przychodów. Czasami nazywa się go PSR, wiele przychodów lub wiele sprzedaży.
- Stosunek ceny do książki (P / B): Wskaźnik ten, znany również jako stosunek ceny do kapitału własnego, porównuje wartość księgową ręki z jej wartością rynkową. Możesz do niego dojść, dzieląc ostatnią cenę zamknięcia akcji według wartości księgowej z ostatniego kwartału na akcję.Wartość księgowajest wartością aktywów, tak jak pojawia się w księgach firmy. Jest równy kosztowi każdego aktywa pomniejszoną o skumulowaną amortyzację.
- Stopa dywidendy: To porównuje dywidendy wypłacone akcjonariuszom z całkowitym dochodem netto spółki. Obejmuje on zyski zatrzymane, dochody, które nie są wypłacane, ale raczej są zatrzymywane dla potencjalnego wzrostu.
- Rentowność dywidendy:To także jest stosunek: roczne dywidendy w porównaniu do ceny akcji. Jest wyrażony procentowo. Dzielenie się dywidend wypłacanych w ciągu roku na akcję przez wartość akcji.
- Zwrotu z kapitału: Podziel dochód netto spółki według kapitału własnego, aby znaleźć zwrot z kapitału własnego. Możesz również usłyszeć to jako zwrot firmy z wartości netto.
Nie ma magicznych kul
Pamiętaj, że te liczby są narzędziami i żaden pojedynczy stosunek czy liczba nie jest magiczną kulą. Nie mogą same zaproponować kupowania lub sprzedawania rekomendacji. Należy je ważyć w parze z innymi względami i wskaźnikami.
Gdy zaczniesz tworzyć obraz tego, czego chcesz w magazynie, liczby te powinny stać się benchmarkiem, aby zmierzyć wartość potencjalnych inwestycji.
Patrząc poza wskaźniki P / E podczas analizy rynków globalnych
![Patrząc poza wskaźniki P / E podczas analizy rynków globalnych Patrząc poza wskaźniki P / E podczas analizy rynków globalnych](https://i.travelcashinc.com/img//new/international-investing/looking-beyond-p/e-ratios-when-analyzing-global-markets.jpg)
Wskaźniki cen i zysków są świetnym sposobem oceny wyceny przedsiębiorstwa, ale są mniej pomocne w analizie całych gospodarek.
Najlepsze oprogramowanie do analizy fotografii i narzędzia strategiczne
![Najlepsze oprogramowanie do analizy fotografii i narzędzia strategiczne Najlepsze oprogramowanie do analizy fotografii i narzędzia strategiczne](https://i.travelcashinc.com/img//new/financial-software/top-stock-analysis-software-choices.jpg)
Oprogramowanie do analizy zapasów nie uczyni cię inwestorem, ale może poprawić Twój sukces, niezależnie od tego, czy jesteś inwestorem długoterminowym, czy inwestorem giełdowym.
Zrozumienie współczynnika PEG w analizie fundamentalnej
![Zrozumienie współczynnika PEG w analizie fundamentalnej Zrozumienie współczynnika PEG w analizie fundamentalnej](https://i.travelcashinc.com/img//new/stocks/understanding-the-peg-ratio-in-fundamental-analysis.jpg)
Choć nie jest tak popularny jak EPS czy P / E, stosunek cena / zysk do wzrostu lub PEG może dać szerszy obraz wartości akcji w przyszłości.