Spisu treści:
- Wskaźniki marży są następujące
- Marża brutto
- Marża operacyjna
- Marża zysku netto
- Darmowy margines przepływu gotówki
- Wskaźniki zwrotu obejmują następujące
- Zwrot aktywów (ROA)
- Zwrot z kapitału (ROE)
- Zwrot gotówkowy z aktywów
Wideo: Why is it so Easy to be Thin in Japan? 2024
Jak dobry jest twój biznes przy generowaniu zysków? Czy wydajność jest lepsza lub gorsza? O ile lepszy może być Twój biznes? Jak porównać się z innymi firmami? Skąd wiesz?
Żyzny grunt dla znalezienia odpowiedzi na te pytania polega na obliczaniu i analizowaniu wskaźników rentowności lub wskaźników finansowych, które oceniają zdolność przedsiębiorstwa do generowania zysków w porównaniu do wydatków i kosztów w określonym okresie rozliczeniowym. W większości przypadków ta sama lub wyższa wartość w porównaniu do poprzedniego okresu lub konkurencyjny poziom odniesienia jest uważany za znak, że firma ma się dobrze.
Dwie kategorie wskaźników rentowności to wskaźniki marży i wskaźniki zwrotu. Wskaźniki marży odzwierciedlają zdolność firmy do przeliczania dolarów ze sprzedaży na zyski. Wskaźniki zwrotu mierzą ogólną zdolność firmy do generowania bogactwa akcjonariuszy.
Wskaźniki marży są następujące
Marża brutto
Marża brutto to kwota każdego dolara sprzedaży, którą firma może utrzymać w postaci zysku brutto. Jest to zwykle wyrażone w procentach. Zysk brutto jest oczywiście różnicą między sprzedażą firmy lub produktami i / lub usługami, a wiele kosztuje firmę dostarczanie tych produktów i / lub usług. Im wyższa marża brutto, tym bardziej zyskuje firma, ale pamiętaj, że różne branże mogą wykazywać lub porównywać bardzo różne marże brutto.
Marża brutto = (zysk brutto) / (sprzedaż)
Marża operacyjna
Mierniki rentowności operacyjnej lub stawki za dolara sprzedaży, ile firma osiąga lub traci z podstawowej działalności. Ponieważ ta metryka bierze pod uwagę nie tylko utratę sprzedaży, ale także inne składniki dochodu operacyjnego, takie jak marketing i koszty ogólne, uznaje się je za bardziej kompletny i dokładniejszy wskaźnik zdolności firmy do generowania zysku niż marży brutto.
Marża operacyjna = (przychód operacyjny lub strata) / sprzedaż
Marża zysku netto
Marża zysku netto mierzy procent przychodów, które firma zachowuje po wszystkich dochodach, a wszystkie wydatki są rejestrowane lub rejestrowane. Jest to ważna miara, ale nie tak precyzyjna i łatwa do wykonania, jak inne, ponieważ uwzględnia informacje, które mogą być poza podstawową działalnością firmy.
Marża netto = (dochód lub strata netto) / sprzedaż
Darmowy margines przepływu gotówki
Dla niektórych właścicieli biznesu nic nie jest ważniejsze niż swobodny przepływ gotówki - to element niezbędny do przetrwania. Wolna marża przepływów środków pieniężnych określa, ile pieniędzy na zarządzanie przychodami w dolarach może przeliczyć na wolne przepływy pieniężne.
Free Cash Flow Margin = (bezpłatny przepływ gotówki) / Sprzedaż
Wskaźniki zwrotu obejmują następujące
Zwrot aktywów (ROA)
Jak efektywny jest Twój biznes w przekształcaniu aktywów w zyski? Przekształcone, jak skutecznie Twoje zasoby generują przychody? Jest to celem obliczania zwrotu z aktywów (ROA). Zwrot z aktywów jest zwykle wyrażony w procentach, a wyższy jest lepszy, a wszystkie inne równe.
Zwrot z aktywów = (dochód netto + koszt odsetek po opodatkowaniu) / (średnie aktywa ogółem)
Zwrot z kapitału (ROE)
Również wyrażone w procentach, zwrot z kapitału (ROE) uwzględnia zwrot z inwestycji akcjonariuszy. Tak jak poprzednio, im wyższy odsetek, tym lepiej.
Zwrot z kapitału = (dochód netto) / (średni kapitał własny)
Zwrot gotówkowy z aktywów
Cash ROA to kwota przepływów pieniężnych z operacji podzielona przez całkowite aktywa firmy. Różni się to od typowej kalkulacji zwrotu z aktywów, ponieważ koncentruje się na przepływach pieniężnych z działalności operacyjnej (CFO) a zyskiem netto. Korzystanie z CFO jest trudniejsze do uzyskania podstawowych danych, dlatego też jest uważane za lepszy wskaźnik prawdziwego powrotu. Zwiększenie zwrotu gotówki z aktywów oznacza, że firma generuje więcej przepływów pieniężnych z każdego dolara aktywów. Porównanie zwrotu gotówki z aktywów oraz obliczenia zwrotu z aktywów, które wykorzystuje dochód netto, mogą potencjalnie zilustrować, gdzie przepływy pieniężne nie rosną.
Cash Return On Assets = Przepływy pieniężne z operacji / CFO / Średnia całkowita wartość aktywów)
Rentowności obligacji vs. Rentowności kapitałów
![Rentowności obligacji vs. Rentowności kapitałów Rentowności obligacji vs. Rentowności kapitałów](https://i.travelcashinc.com/img//new/investing-for-beginners/bond-yields-vs.-equity-yields.jpg)
Dowiedz się więcej o długoterminowych rentownościach obligacji skarbowych a rentownościach i jak można wykorzystać premię za ryzyko do oszacowania względnej wartości rynku.
Główne wskaźniki - jakie są wiodące wskaźniki gospodarcze?
![Główne wskaźniki - jakie są wiodące wskaźniki gospodarcze? Główne wskaźniki - jakie są wiodące wskaźniki gospodarcze?](https://i.travelcashinc.com/img//new/international-investing/what-are-leading-economic-indicators.jpg)
Dowiedz się, w jaki sposób wiodące wskaźniki ekonomiczne dostarczają kluczowych krótkoterminowych informacji na temat wzrostu gospodarczego lub spadku gospodarczego, które mogą pomóc inwestorom wyprzedzić trendy.
Wiodące wskaźniki ekonomiczne: definicja, przykłady, indeks
![Wiodące wskaźniki ekonomiczne: definicja, przykłady, indeks Wiodące wskaźniki ekonomiczne: definicja, przykłady, indeks](https://i.travelcashinc.com/img//new/us-economy/leading-economic-indicators-and-how-to-use-them.jpg)
Wiodącymi wskaźnikami ekonomicznymi są statystyki, które przewidują, co stanie się w gospodarce. Identyfikują przyszłe zmiany cyklu koniunkturalnego.